SEC: tecnologie emergenti nelle priorità di vigilanza 2027

Il 23 ottobre 2026 la Securities and Exchange Commission (SEC) ha annunciato le priorità ispettive per l’esercizio 2027 nel comunicato «SEC Announces Fiscal Year 2027 Examination Priorities», pubblicato su SEC.gov. Tra le aree figurano le tecnologie emergenti, inclusa la «super intelligence», per i possibili effetti su operazioni di mercato, conformità, prevenzione delle frodi e protezione degli investitori. Sono inoltre indicate resilienza operativa, cybersicurezza e tutela delle informazioni dei clienti. Il programma riguarda oltre 34.000 soggetti registrati, tra cui consulenti d’investimento, società d’investimento, intermediari e organismi di autoregolamentazione.

Il comunicato include anche obblighi fiduciari e conflitti d’interesse dei consulenti, prodotti complessi o illiquidi destinati agli investitori al dettaglio, fondi privati, credito privato e conformità antiriciclaggio degli intermediari. Richiama inoltre tokenizzazione e riforme della compensazione dei titoli del Tesoro. Le priorità orientano verifiche sul rispetto delle leggi federali statunitensi sui valori mobiliari: l’annuncio non introduce una disciplina generale dell’AI. L’elenco non è esaustivo e potrà essere aggiornato durante l’anno; le imprese sono chiamate a mantenere programmi di conformità basati sui rischi e adeguati alle proprie attività.